商業行政 101 年證券交易法考古題（共 4 題）
資料來源：考選部歷屆試題｜法律人 LawPlayer 整理
https://lawplayer.com/exam/commercial-administration/101-securities-law

第 1 題
A 科技股份有限公司（以下簡稱為A 公司）為求順利上市，於申請有價證券上市用
之「公開說明書」財務報表內，大幅虛增公司之應收帳款，致其主要內容部分虛偽
不實。嗣後A 公司於上市半年後，即因暴露財務與營運危機，致使該公司股票慘跌。
善意投資人甲在A 公司上市之初，大量購入該公司股票蒙受巨大損失。試問甲可主
張何權利？（25 分）

第 2 題
甲為某週刊之記者，負責採訪財經新聞，其於2012 年2 月1 日至同年3 月1 日間，
陸續使用本人名義購買A 上市公司（以下簡稱為A 公司）股票後，即以撰寫新聞
稿的方式散布關於A 公司不實之利多消息，意圖影響該公司股票之交易價格，而待
A 公司股價上揚後，其即出脫所有持股獲取利益。試問甲是否有操縱股價刑事責任？
（25 分）

第 3 題
A 上市公司為籌措資金，以私募方式募集普通股3,000 萬股，每股新臺幣20 元。B 公司
認購此批私募股票1,000 萬股。惟B 公司1 年後，因資金之需求，遂透過B 公司網
站和臉書（facebook），向大眾以每股20 元出售該批私募股票。試問B 公司是否違
反私募有價證券轉售之規定？（25 分）

第 4 題
依我國證券交易法的規定，公開發行公司之少數股東得請求主管機關對公開上市公司
發動檢查權，請說明其法律規定。（25 分）

題目為考試當年公告版本，實務標準請以現行規範為準。