s 2 Interpretation
(1) In this Act, unless the context otherwise requires—
“accounting records”, in relation to a corporation, includes invoices, receipts, orders for payment of money, bills of exchange, cheques, promissory notes, vouchers and other documents of prime entry and also includes such working papers and other documents as are necessary to explain the methods and calculations by which accounts are made up and howsoever compiled, recorded or stored;
“adjustment agreement” means one of two or more standardised agreements the effect of which—
(a) a particular person will either be under an obligation to pay, or will have a right to receive, an amount of money depending on a state of affairs existing at a particular future time including, without prejudice to the generality of the foregoing, a state of affairs that relates to fluctuations in the value or price of an instrument or other property, or in the numerical level of an index, an interest rate or other factor; and
(b) the amount of money will be calculated in a particular manner by reference to that state of affairs,
whether or not the agreement is capable of being varied or discharged before that future time;
“advising on corporate finance” has the same meaning as in Part 2 of Schedule 2;
“affiliate”, in relation to a futures exchange or a clearing house of a futures exchange, means any person, however described, who is a party to a subsisting contract with the futures exchange or clearing house of a futures exchange, as the case may be, under which the person agrees to be bound by its rules;
“approved clearing house” means a clearing house that has been approved under section 38;
“assets”, in relation to a holder of a Capital Markets Services Licence, means all the assets of the holder, whether or not used
in connection with the carrying on of the regulated activity by the holder;
“associated person” shall be construed as provided in section 3;
“auditor” means an approved company auditor within the meaning of the Companies Act 1965 [Act 125];
“Bank Negara” means the Central Bank of Malaysia established under the Central Bank of Malaysia Act 1958 [Act 519];
“board”, in relation to a corporation, means the board of directors or other governing authority of the corporation;
“books” include—
(a) a register;
(b) any other record of information;
(c) accounts or accounting records, however compiled, recorded or stored; and
(d) a document;
“borrower”, in relation to a debenture, means the corporation that is or will be liable to repay money under the debenture;
“Capital Markets Services Licence” means a licence that is granted or renewed under section 61;
“Capital Markets Services Representative’s Licence” means a licence that is granted or renewed under section 61;
“central depository” means a central depository which has been approved by the Minister under subsection 5(1) of the Securities Industry (Central Depositories) Act 1991 [Act 453]—
(a) to establish and operate a system for the central handling of securities, whether or not listed on any stock exchange—
(i) whereby all such securities are deposited with and held in custody by, or registered in the name
of, the company or its nominee company for the depositors and dealings in respect of these securities are effected by means of entries in securities accounts without the physical delivery of scrips; or
(ii) which permits or facilitates the settlement of securities transactions or dealings in securities without the physical delivery of scrips; and
(b) to provide other facilities and services incidental thereto;
“Chairman” means the Chairman of the Commission appointed under paragraph 4(1)(a) of the Securities Commission Act 1993 [Act 498];
“chief executive”, in relation to a corporation, means the principal executive officer of the corporation for the time being, by whatever name called, and whether or not he is a director;
“clearing facilities” means—
(a) a facility for the clearing or settlement of—
(i) transactions in securities traded on a stock exchange; or
(ii) futures contracts traded on a futures market;
(b) a facility for the guarantee of settlement of transactions referred to in paragraph (a); or
(c) such other clearing or settlement facility or class of clearing or settlement facilities as the Commission with the approval of the Minister may allow;
“clearing house” means a person whose activities or objects include the provision of clearing facilities;
“client”, in relation to a holder of a Capital Markets Services Licence, means—
(a) a person on whose behalf the holder carries on or will carry on any regulated activity; or
(b) any other person with whom the holder, as principal, enters or will enter into transactions—
(i) for purposes of dealing in securities; or
(ii) for purposes of trading in futures contracts,
but does not include such person or class of persons as may be prescribed;
“close out”, in relation to a futures contract, means to discharge the obligations of a person in the long position or short position under a futures contract and shall include the discharge of these obligations as a result of the matching up of the futures contract with a futures contract of the same kind under which the person has assumed an offsetting short position or offsetting long position, as the case may be;
“Commission” means the Securities Commission established under the Securities Commission Act 1993;
“company” has the meaning assigned to it in the Companies Act 1965;
“constitution”, in relation to a company, means the memorandum of association and articles of association of the company;
“contract note” means the document issued by a holder of a Capital Markets Services Licence as prescribed by the Minister under section 90;
“corporation” means any body corporate formed or incorporated or existing within or outside Malaysia and includes any foreign company but does not include—
(a) any body corporate that is incorporated within Malaysia and is, by notice of the Minister charged with the responsibility for companies published in the Gazette, declared to be a public authority or an instrumentality or agency of the Government of Malaysia or of any State or to be a body corporate which is not incorporated for commercial purposes;
(b) any corporation sole;
(c) any society registered under any written law relating to co-operative societies; or
(d) any trade union registered under any written law as a trade union;
“dealing in securities” has the same meaning as in Part 2 of Schedule 2;
“debenture” includes debenture stock, bonds, notes and any other evidence of indebtedness of a corporation for borrowed monies, whether or not constituting a charge on the assets of the corporation, but shall not be construed as applying to any of the following:
(a) any instrument acknowledging or creating indebtedness for, or for money borrowed to defray the consideration payable under, a contract for sale or supply of goods, property or services or any contract of hire in the ordinary course of business;
(b) a cheque, banker’s draft or any other bill of exchange or a letter of credit;
(c) a banknote, guarantee or an insurance policy;
(d) a statement, passbook or other document showing any balance in a current, deposit or savings account;
(e) any agreement for a loan where the lender and borrower are signatories to the agreement and where the lending of money is in the ordinary course of business of the lender, and any promissory note issued under the terms of such an agreement; or
(f) any instrument or product or class of instruments or products as the Minister may, on the recommendation of the Commission, prescribed by order published in the Gazette;
“depository participant” means a person to whom the provisions of section 9 of the Securities Industry (Central Depositories) Act 1991 applies;
“Deputy Chief Executive” means the Deputy Chief Executive appointed under paragraph 4(1)(aa) of the Securities Commission Act 1993;
“director” has the meaning assigned to it in the Companies Act 1965, includes a reference to—
(a) a person occupying or acting in the position of director of a corporation, by whatever name called and whether or not validly appointed to occupy, or duly authorised to act in, the position;
(b) a person in accordance with whose directions or instructions the directors of a corporation are accustomed to act;
(c) an alternate or substitute director; or
(d) in the case of a corporation formed or incorporated or existing outside Malaysia—
(i) a member of the corporation’s board of directors or governing body;
(ii) a person occupying or acting in the position of a member of the corporation’s board, by whatever name called and whether or not validly appointed to occupy, or duly authorized to act in the position; or
(iii) a person in accordance with whose directions or instructions the members of the corporation’s board are accustomed to act;
“document” has the meaning assigned to it in the Evidence Act 1950 [Act 56];
“eligible delivery agreement” means an agreement that is one of two or more standardised agreements the effect of which is that a person is under an obligation to make or accept delivery at a particular future time of a particular quantity of a particular instrument—
(a) for a particular price; or
(b) for a price to be calculated in a particular manner,
whether or not—
(i) the subject matter of the agreement is in existence; or
(ii) the agreement is capable of being varied or discharged before that future time,
and in respect of which it appears likely at the relevant time, having regard to all relevant circumstances, that—
(A) the obligation of the person in the short position to make delivery will be discharged except by the person making the delivery;
(B) the obligation of the person in the long position to accept delivery will be discharged except by the person accepting the delivery; or
(C) the person in the short position or long position will assume an offsetting long position or offsetting short position, as the case may be, under another agreement of the same kind;
“eligible exchange-traded option” means a contract that is entered into on a futures market of a futures exchange under which a party acquires from another party an option or right, exercisable at or before a stated time—
(a) to buy from, or to sell to, that other party a stated quantity of a named instrument at a price stated in, or to be determined in accordance with, the contract; or
(b) to be paid by that other party, at the time when the option or right is exercised, an amount of money to be determined by reference to a state of affairs that relates to fluctuations in the value or price of an instrument or other property, or in the numerical level of an index, an interest rate or other factor;
“exchange holding company” means a body corporate that is the holding company of any body corporate approved as a stock exchange, futures exchange, central depository or approved as a clearing house and that has been approved as an exchange holding company under section 15;
“exempt futures market” means a futures market which is declared to be an exempt futures market under paragraph 7(3)(a);
“exempt stock market” means a stock market which is declared to be an exempt stock market under paragraph 7(3)(a);
“financial planning” has the same meaning as in Part 2 of Schedule 2;
“fund management” has the same meaning as in Part 2 of Schedule 2;
“futures contract” means—
(a) an agreement that is, or has at any time been, an eligible delivery agreement or adjustment agreement;
(b) a futures option;
(c) an eligible exchange-traded option; or
(d) any other agreement, or any other agreement in a class of agreements, prescribed to be futures contracts under section 5,
but does not include an agreement—
(A) which is—
(i) a currency swap;
(ii) an interest rate swap;
(iii) a forward exchange rate contract; or
(iv) a forward interest rate contract,
authorized by Bank Negara and to which a licensed institution is a party;
(B) which, when entered into, is in a class of agreements prescribed not to be futures contracts; or
(C) which is prescribed to be an agreement that is not to be traded on a futures market;
“futures exchange” means any body corporate in relation to which an approval under subsection 8(2) is in force;
“futures market” means a market or other place at which, or a facility by means of which, futures contracts are regularly traded;
“futures option” means an option or right to assume, at a stated price or value and within a stated period, a long position or a short position, in relation to a futures contract;
“futures report” means an analysis or report that contains recommendations about trading in futures contracts;
“guarantor”, in relation to a debenture, means a person who guarantees or has agreed to guarantee the repayment of any money secured or payable under the debenture;
“holding company” has the meaning assigned to it in sections 5 and 5A of the Companies Act 1965;
“information service” means—
(a) a broadcasting service;
(b) an interactive or broadcast videotext or teletext service or other similar service;
(c) an online database service or other similar service; or
(d) any other service as may be prescribed by the Commission,
but does not include bond pricing facilities;
“instrument”, in relation to futures contracts, means—
(a) anything that is capable of delivery under an agreement for its delivery, including a commodity, or a document creating or evidencing a thing in action; or
(b) any other thing that is prescribed to be an instrument for the purposes of this Act;
“investment advice” has the same meaning as in Part 2 of Schedule 2;
“Islamic bank” means a bank licensed under the Islamic Banking Act 1983 [Act 276];
“issue” means—
(a) in relation to securities, to bring or cause to be brought into existence those securities; and
(b) in relation to a notice, prospectus or other document, to circulate, distribute or disseminate such notice, prospectus or document;
“issuer” means—
(a) in the case of shares or debentures, the corporation whose shares or debentures are being issued, offered for subscription or purchase or in respect of which an invitation to subscribe or purchase has been made;
(b) in the case of units of a unit trust scheme or prescribed investment scheme, the management company; and
(c) in the case of any other securities, the person making available, issuing, offering for subscription or purchase, or making an invitation to subscribe for or purchase, such securities;
“licence” means a Capital Markets Services Licence or a Capital Markets Services Representative’s Licence granted or renewed under section 61;
“licensed bank” means a bank licensed under the Banking and Financial Institutions Act 1989 [Act 372];
“licensed institution” has the meaning assigned to it in the Banking and Financial Institutions Act 1989;
“licensed merchant bank” has the meaning assigned to it in the Banking and Financial Institutions Act 1989;
“licensed person” means a person holding a Capital Markets Services Licence and includes a person holding a Capital Markets Services Representative’s Licence;
“listed”, in relation to a security or a corporation, as the case may be, means such security or corporation whose securities or any class of its securities having gained admission to be quoted on a stock market of a stock exchange;
“listed corporation” means a corporation whose securities or any class of its securities have gained admission to be quoted on a stock market of a stock exchange;
“listing requirements”, in relation to a body corporate which establishes or operates, or proposes to establish or operate, a stock market of a stock exchange, means the rules governing or relating to—
(a) the admission to the official list of any body corporate, government, unincorporated body or any other person for the purpose of the quotation on the stock market, securities issued or made available by a body corporate, government, unincorporated body or any other person or the removal from that official list and for other purposes; or
(b) the activities or conduct of any body corporate, government, unincorporated body and any other person who are admitted to that list,
whether those rules—
(A) are made by the body corporate or are contained in any of the constituent documents of the body corporate; or
(B) are made by another person and adopted by the body corporate;
“long position”,—
(a) in relation to an eligible delivery agreement, or in relation to a futures contract that is an eligible delivery agreement, means the position of a person who, because of the agreement, is under an obligation to accept delivery in accordance with the agreement;
(b) in relation to a futures contract that is an adjustment agreement, means the position of a person who, because of the agreement—
(i) will, if the value or worth of the agreement (as determined in accordance with the agreement) as at a particular future time is less, by a particular amount, than the value or worth of the agreement (as so determined) as at a particular earlier time, be under an obligation to pay that amount; and
(ii) will, if the value or worth of the agreement (as so determined) as at a particular future time is greater, by a particular amount, than the value or worth of the agreement (as so determined) as at a particular earlier time, have a right to receive that amount; or
(c) in any other case, has such meaning as may be prescribed;
“management company” means a company by which or on whose behalf a unit of a unit trust scheme or prescribed investment scheme—
(a) has been or is proposed to be issued or offered for subscription or purchase; or
(b) in respect of which an invitation to subscribe or purchase has been made,
and includes any person for the time being exercising the functions of the management company;
“Minister” means the Minister for the time being charged with the responsibility for finance;
“officer”, in relation to—
(a) the Commission, has the meaning assigned to it in the Securities Commission Act 1993;
(b) a corporation, includes—
(i) any director, secretary or employee of the corporation;
(ii) a receiver and manager, appointed under a power contained in any instrument, of any part of the undertaking or property of the corporation; and
(iii) any liquidator of a corporation appointed in a voluntary winding up,
but does not include—
(A) any receiver who is not also a manager;
(B) any receiver and manager appointed by the court; or
(C) any liquidator appointed by the court or by the creditors;
“official list”, in relation to a stock market of a stock exchange, means a list specifying all securities which have been admitted for quotation on the stock market of the stock exchange;
“participant” means—
(a) a person who may participate in one or more of the services provided by a stock exchange or futures exchange; or
(b) a person who, under the rules of an approved clearing house, may participate in one or more of the services provided by the approved clearing house;
“participating organization” means any person who carries on the business of dealing in securities and is recognized as a participating organization by the rules of the stock exchange;
“party”, in relation to a proposed or discharged agreement, means a person who would be a party to the agreement if it were in effect;
“premises” means any place (whether enclosed or built on or not) and in particular, includes—
(a) a building, aircraft, vehicle or vessel;
(b) any structure, whether fixed or movable; and
(c) a part of premises (including a part of premises of a kind referred to in paragraph (a) or (b));
“prescribed” means prescribed by the Minister under this Act or any regulations made under this Act, and where no mode is mentioned means prescribed by order published in the Gazette, and a power to prescribe includes the power to prescribe differently for different persons, securities, futures contracts or transactions, or different classes, categories or descriptions of persons, securities, futures contract or transactions;
“prescribed investment” means an interest as defined under subsection 84(1) of the Companies Act 1965 that has been exempted under section 96 of the Companies Act 1965 and in respect of which the Minister has made a prescription under section 5;
“prescribed investment scheme” means an undertaking, scheme, enterprise, contract or arrangement in relation to a prescribed investment;
“public interest directors”, in relation to a stock exchange, futures exchange or an exchange holding company, means persons who are appointed by the Minister under section 10;
“record” includes information stored or recorded by means of a computer, electronic or digital medium or any other means of recording or storage;
“registered person” means a person registered under section 76;
“Registrar” means the Registrar of Companies under the Companies Act 1965 and includes any Regional Registrar, Deputy or Assistant Registrar of Companies;
“regulated activity” means any of the types of regulated activities specified in Part 1 of Schedule 2;
“related corporation”, in relation to a corporation, means a corporation that is related to the first-mentioned corporation by virtue of section 6 of the Companies Act 1965;
“relevant circumstances”, in relation to an eligible delivery agreement, includes—
(a) the provisions of any agreement;
(b) the rules and practices of any market; and
(c) the manner in which the respective obligations of persons in short positions and persons in long positions under agreements of the same kind as the agreement concerned are generally discharged,
but does not include the respective intentions of the person in the short position and the person in the long position under the agreement concerned;
“relevant time”, in relation to an eligible delivery agreement, means the time—
(a) when the agreement concerned is entered into; or
(b) if the agreement concerned is not a delivery agreement at the time when it is entered into, becomes a delivery agreement;
“representative” means a person, by whatever name called, in the direct employment of, or acting for, or by arrangement with, a person who carries on business in any regulated activity, who carries out for that person any such regulated activity (other than work ordinarily performed by accountants, clerks or cashiers), whether or not he is remunerated, and whether his remuneration, if any, is by way of salary, wages, commission or otherwise;
“rules”, in relation to—
(a) a stock exchange, means the memorandum of association and the articles of association, or the rules or directions, by whatever name called and wherever contained, governing the membership, management, operations or procedures of the stock exchange, or the conduct of
its participating organizations and, without limiting the generality of the foregoing, includes—
(i) rules contained in the memorandum of association and the articles of association or other constituent document of the stock exchange;
(ii) rules and procedures governing the quotation of securities on the stock market of the stock exchange and listing requirements;
(iii) rules to ensure compliance by participating organizations of any obligations imposed by this Act or any other written law; and
(iv) rules in respect of such other matters as may be necessary or desirable for the proper and efficient operation and management of the stock exchange, including rules specifying fees and charges;
(b) an approved clearing house, means the memorandum of association and the articles of association, or the rules or directions, by whatever name called and wherever contained, governing the membership, management, operations or procedures of the approved clearing house and, without limiting the generality of the foregoing, includes rules and directions relating to—
(i) the provision of clearing and settlement services, and the suspension or withdrawal of such services;
(ii) the provision of services other than the services referred to in subparagraph (i);
(iii) the persons who may participate in one or more of the services referred to in subparagraph (i) or
(ii);
(iv) the specification of fees and charges; and
(v) the default rules;
(c) a central depository, has the meaning assigned to it in the Securities Industry (Central Depositories) Act 1991;
(d) a futures exchange, means the memorandum of association and the articles of association, or the rules or directions, by whatever name called and wherever contained, governing the membership, management, operations or procedures of the futures exchange or the conduct of its affiliates;
(e) an exchange holding company, means the memorandum of association and articles of association, including the rules regulating the activities and conduct of the company in its capacity as an exchange holding company; and
(f) a recognized self-regulatory organization, means the memorandum of association and the articles of association of a recognized self-regulatory organization, or the rules or directions, by whatever name called and wherever contained, governing the membership, management, operations or procedures of a recognized self-regulatory organization or the conduct of the members of the recognized self-regulatory organization;
“securities” means—
(a) debentures, stocks or bonds issued or proposed to be issued by any government;
(b) shares in or debentures of, a body corporate or an unincorporated body; or
(c) unit trusts or prescribed investments,
and includes any right, option or interest in respect thereof, but does not include futures contracts;
“securities laws” has the meaning assigned to it in the Securities Commission Act 1993;
“self-regulatory organization” means an organization that is recognized by the Commission pursuant to section 323;
“settlement”, in relation to a market contract, means the discharge of the rights and liabilities of the parties to the market contract whether by performance, compromise or otherwise; and
includes partial settlement effected in accordance with the rules of an approved clearing house;
“short position”—
(a) in relation to an eligible delivery agreement, or in relation to a futures contract that is an eligible delivery agreement, means the position of a person who, because of the agreement, is under an obligation to make delivery in accordance with the agreement;
(b) in relation to a futures contract that is an adjustment agreement, means the position of a person who, because of the agreement—
(i) will, if the value or worth of the agreement (as determined in accordance with the agreement) as at a particular future time is greater, by a particular amount than the value or worth of the agreement (as so determined) as at a particular earlier time, be under an obligation to pay that amount; and
(ii) will, if the value or worth of the agreement (as so determined) as at a particular future time is less by a particular amount than the value or worth of the agreement (as so determined) as at a particular earlier time, have a right to receive that amount; or
(c) in any other case, has such meaning as may be prescribed;
“Specified Exchange” means a person or body that operates a futures market outside Malaysia and is specified as a Specified Exchange under section 105;
“specified person” means a person or classes of person specified in Schedule 3;
“specify”, where no mode is mentioned, means specify in writing, and a power to specify includes the power to specify differently for different persons, securities, futures contracts or transactions, or different classes, categories or descriptions of persons, securities, futures contracts or transactions;
“stock exchange” means any body corporate in relation to which an approval under subsection 8(2) is in force;
“stock market” means a market or other place at which, or a facility by means of which—
(a) offers to sell, purchases or exchanges of securities are regularly made or accepted;
(b) offers or invitations that are intended, or may reasonably be expected, to result, whether directly or indirectly, in the making or acceptance of offers to sell, purchase or exchange securities, are regularly made; or
(c) information concerning the prices at which or the consideration for which, particular persons, or particular classes of persons, propose, or may reasonably be expected to sell, purchase or exchange securities is regularly provided;
“subsidiary” has the meaning assigned to it in section 5 of the Companies Act 1965;
“trading in futures contracts” has the same meaning as in Part 2 of Schedule 2;
“trust account” means a trust account referred to in section 111 or 122;
“unit”, in relation to a unit trust scheme or prescribed investment scheme, means any right or interest therein by whatever name called and includes any subunit thereof;
“unit holder” means the unit holder of a unit trust scheme or prescribed investment scheme, as the case may be;
“unit trust scheme” means any arrangement made for the purpose, or having the effect, of providing facilities for the participation of persons as beneficiaries under a trust in profits or income arising from the acquisition, holding, management or disposal of—
(a) securities;
(b) futures contracts; or
(c) any other property;
“unlisted recreational club” means a corporation which provides the holders of its shares or debentures the right to use or enjoy any recreational, holiday or other related facilities and whose shares or debentures are not listed or proposed to be listed for quotation on any stock market of a stock exchange;
“value”, in relation to an asset, includes amount;
“voting shares” has the meaning assigned to it in section 4 of the Companies Act 1965.
(2) Any reference in this Act to “this Act” or “securities law” shall, unless otherwise expressly stated, include a reference to any regulations, rules, order, notification or other subsidiary legislation made under this Act or securities law, as the case may be.
Malay text (authoritative)
Tafsiran
(1) Dalam Akta ini, melainkan jika konteksnya menghendaki makna yang lain—
“akaun amanah” ertinya akaun amanah yang disebut dalam seksyen 111 atau 122;
“aktiviti terkawal” ertinya mana-mana jenis aktiviti terkawal yang ditentukan dalam Bahagian 1 Jadual 2;
“anak syarikat” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam seksyen 5 Akta Syarikat 1965 [Akta 125];
“aset”, berhubung dengan pemegang Lesen Perkhidmatan Pasaran Modal, ertinya segala aset pemegang itu, sama ada atau tidak digunakan berkaitan dengan penjalanan aktiviti terkawal oleh pemegang itu;
“bank berlesen” ertinya bank yang dilesenkan di bawah Akta Bank dan Institusi-Institusi Kewangan 1989 [Akta 372];
“bank Islam” ertinya bank yang dilesenkan di bawah Akta Bank Islam 1983 [Akta 276];
“Bank Negara” ertinya Bank Negara Malaysia yang ditubuhkan di bawah Akta Bank Negara Malaysia 1958 [Akta 519];
“bank saudagar berlesen” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Akta Bank dan Institusi-Institusi Kewangan 1989;
“berdagang dalam kontrak niaga hadapan” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Bahagian 2 Jadual 2;
“berniaga dalam sekuriti” mempunyai erti yang sama sebagaimana dalam Bahagian 2 Jadual 2;
“buku” termasuklah—
(a) daftar;
(b) apa-apa rekod maklumat lain;
(c) akaun atau rekod perakaunan, tidak kira bagaimana jua pun disusun, direkodkan atau disimpan; dan
(d) dokumen;
“Bursa Ditentukan” ertinya seseorang atau suatu badan yang mengendalikan suatu pasaran niaga hadapan di luar Malaysia dan ditentukan sebagai Bursa Ditentukan di bawah seksyen 105;
“bursa niaga hadapan” ertinya mana-mana pertubuhan perbadanan yang berhubungan dengannya suatu kelulusan di bawah subseksyen 8(2) sedang berkuat kuasa;
“bursa saham” ertinya mana-mana pertubuhan perbadanan yang berhubungan dengannya suatu kelulusan di bawah subseksyen 8(2) sedang berkuat kuasa;
“debentur” termasuklah stok debentur, bon, nota dan apa-apa keterangan keterhutangan yang lain sesuatu perbadanan bagi wang yang dipinjam, sama ada atau tidak merupakan suatu gadaian ke atas aset perbadanan itu, tetapi tidak boleh ditafsirkan sebagai terpakai bagi mana-mana yang berikut:
(a) apa-apa surat cara yang mengesahkan atau mewujudkan keterhutangan bagi, atau bagi wang yang dipinjam untuk membayar balasan yang kena dibayar di bawah, suatu kontrak jualan atau perbekalan barangan, harta atau perkhidmatan atau apa-apa kontrak sewaan dalam perjalanan biasa urusan;
(b) cek, draf bank atau apa-apa bil pertukaran yang lain atau surat kredit;
(c) nota bank, jaminan atau polisi insurans;
(d) penyata, buku akaun bank atau dokumen lain yang menunjukkan apa-apa baki dalam akaun semasa, deposit atau simpanan;
(e) apa-apa perjanjian bagi suatu pinjaman jika pemberi pinjam dan peminjam ialah penandatangan perjanjian itu dan jika peminjaman wang adalah dalam perjalanan biasa urusan pemberi pinjam itu, dan apa-apa nota janji hutang yang dikeluarkan di bawah terma perjanjian itu; atau
(f) apa-apa surat cara atau produk atau kelas surat cara atau produk sebagaimana yang ditetapkan oleh Menteri, atas syor Suruhanjaya, melalui perintah yang disiarkan dalam Warta;
“depositori pusat” ertinya depositori pusat yang telah diluluskan oleh Menteri di bawah subseksyen 5(1) Akta Perindustrian Sekuriti (Depositori Pusat) 1991 [Akta 453]—
(a) untuk menubuhkan dan mengendalikan suatu sistem bagi pengendalian pusat sekuriti, sama ada atau tidak disenaraikan di mana-mana bursa saham—
(i) yang dengannya semua sekuriti itu didepositkan dengan dan dipegang dalam jagaan oleh, atau didaftarkan atas nama, syarikat itu atau syarikat penamanya bagi pendeposit dan perniagaan berkenaan dengan sekuriti itu dilaksanakan melalui catatan dalam akaun sekuriti tanpa penyerahan fizikal skrip; atau
(ii) yang membenarkan atau memudahkan penyelesaian transaksi sekuriti atau perniagaan sekuriti tanpa penyerahan fizikal skrip; dan
(b) untuk mengadakan kemudahan dan perkhidmatan lain yang bersampingan dengannya;
“disenaraikan”, berhubung dengan suatu sekuriti atau perbadanan, mengikut mana-mana yang berkenaan, ertinya apa-apa sekuriti atau perbadanan yang sekuritinya atau apa-apa kelas sekuritinya yang diterima untuk disebut harga di pasaran saham sesuatu bursa saham;
“ditetapkan” ertinya ditetapkan oleh Menteri di bawah Akta ini atau mana-mana peraturan-peraturan yang dibuat di bawah Akta ini, dan jika tiada cara disebutkan ertinya ditetapkan melalui perintah yang disiarkan dalam Warta, dan kuasa untuk menetapkan termasuklah kuasa untuk menetapkan secara berlainan bagi orang, sekuriti, kontrak niaga hadapan atau transaksi yang berlainan, atau kelas, kategori atau perihalan orang, sekuriti, kontrak niaga hadapan atau transaksi yang berlainan;
“dokumen” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Akta Keterangan 1950 [Akta 56];
“gabungan”, berhubung dengan sesuatu bursa niaga hadapan atau pusat penjelasan suatu bursa niaga hadapan, ertinya mana-mana orang, tidak kira bagaimana jua pun diperihalkan, yang menjadi pihak kepada suatu kontrak yang masih berterusan dengan bursa niaga hadapan atau pusat penjelasan bursa niaga hadapan itu, mengikut mana-mana yang berkenaan, yang orang itu bersetuju terikat dengan kaedah-kaedahnya;
“hal keadaan yang berkaitan”, berhubung dengan suatu perjanjian hantar serah layak, termasuklah—
(a) peruntukan mana-mana perjanjian;
(b) kaedah-kaedah dan amalan mana-mana pasaran; dan
(c) cara yang obligasi orang dalam kedudukan pendek dan orang dalam kedudukan panjang masing-masing di bawah perjanjian yang sama jenis sebagaimana perjanjian berkenaan secara amnya ditunaikan,
tetapi tidak termasuk niat orang dalam kedudukan pendek dan orang dalam kedudukan panjang masing-masing di bawah perjanjian yang berkenaan;
“institusi berlesen” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Akta Bank dan Institusi-Institusi Kewangan 1989;
“instrumen”, berhubung dengan kontrak niaga hadapan, ertinya—
(a) apa-apa jua yang boleh dihantar serah di bawah suatu perjanjian bagi penghantarserahannya, termasuk komoditi, atau dokumen yang mewujudkan atau memberikan keterangan mengenai sesuatu perkara dalam tindakan; atau
(b) apa-apa perkara lain yang ditetapkan sebagai suatu instrumen bagi maksud Akta ini;
“juruaudit” ertinya juruaudit syarikat yang diluluskan mengikut pengertian Akta Syarikat 1965;
“kaedah-kaedah”, berhubung dengan—
(a) suatu bursa saham, ertinya memorandum persatuan dan perkara persatuan, atau kaedah-kaedah atau arahan, dengan apa jua nama disebut dan di mana-mana jua terkandung,
yang mengawal keanggotaan, pengurusan, pengendalian atau tatacara bursa saham itu, atau kelakuan organisasi pesertanya dan, tanpa mengehadkan keluasan makna yang terdahulu, termasuklah—
(i) kaedah-kaedah yang terkandung dalam memorandum persatuan dan perkara persatuan atau dokumen konstituen lain bursa saham itu;
(ii) kaedah-kaedah dan tatacara yang mengawal sebut harga sekuriti di pasaran saham bursa saham dan kehendak penyenaraian;
(iii) kaedah-kaedah untuk memastikan pematuhan oleh organisasi peserta mengenai mana-mana obligasi yang dikenakan oleh Akta ini atau mana-mana undang-undang bertulis lain; dan
(iv) kaedah-kaedah berkenaan dengan perkara lain yang perlu atau wajar bagi pengendalian dan pengurusan yang sepatutnya dan cekap bursa saham itu, termasuk kaedah-kaedah yang menetapkan fi dan caj;
(b) suatu pusat penjelasan diluluskan, ertinya memorandum persatuan dan perkara persatuan, atau kaedah-kaedah atau arahan, dengan apa jua nama disebut dan di manamana jua terkandung, yang mengawal keanggotaan, pengurusan, pengendalian atau prosedur pusat penjelasan yang diluluskan itu dan, tanpa mengehadkan keluasan makna yang terdahulu, termasuklah kaedah-kaedah dan arahan yang berhubungan dengan—
(i) penyediaan perkhidmatan penjelasan dan penyelesaian, dan penggantungan atau penarikan balik perkhidmatan itu;
(ii) penyediaan perkhidmatan selain perkhidmatan yang disebut dalam subperenggan (i);
(iii) orang yang boleh menyertai dalam satu atau lebih perkhidmatan yang disebut dalam subperenggan
(i) atau (ii);
(iv) penetapan fi dan caj; dan
(v) kaedah-kaedah ingkar;
(c) suatu depositori pusat, mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Akta Perindustrian Sekuriti (Depositori Pusat) 1991;
(d) suatu bursa niaga hadapan, ertinya memorandum persatuan dan perkara persatuan, atau kaedah-kaedah atau arahan, dengan apa jua nama disebut dan di mana-mana jua terkandung, yang mengawal keanggotaan, pengurusan, pengendalian atau tatacara bursa niaga hadapan itu atau kelakuan gabungannya;
(e) suatu syarikat pemegangan bursa, ertinya memorandum persatuan dan perkara persatuan, termasuk kaedah-kaedah yang mengawal selia aktiviti dan penjalanan syarikat itu atas sifatnya sebagai suatu syarikat pemegangan bursa; dan
(f) suatu organisasi pengawalseliaan sendiri yang diiktiraf, ertinya memorandum persatuan dan perkara persatuan suatu organisasi pengawalseliaan sendiri yang diiktiraf, atau kaedah-kaedah atau arahan, dengan apa jua nama disebut dan di mana-mana jua terkandung, mengawal keanggotaan, pengurusan, pengendalian atau tatacara sesuatu organisasi pengawalseliaan sendiri yang diiktiraf atau kelakuan anggota organisasi pengawalseliaan sendiri yang diiktiraf itu;
“kedudukan panjang”—
(a) berhubung dengan sesuatu perjanjian hantar serah layak, atau berhubung dengan sesuatu kontrak niaga hadapan yang ialah suatu perjanjian hantar serah layak, ertinya kedudukan seseorang yang, disebabkan oleh perjanjian itu, mempunyai obligasi untuk menerima penghantarserahan mengikut perjanjian itu;
(b) berhubung dengan sesuatu kontrak niaga hadapan yang merupakan suatu perjanjian pelarasan, ertinya kedudukan seseorang yang, disebabkan oleh perjanjian itu—
(i) akan, jika nilai atau harga perjanjian itu (sebagaimana yang ditentukan mengikut perjanjian itu) pada suatu masa hadapan yang tertentu adalah kurang, sebanyak suatu amaun yang tertentu, daripada nilai atau harga perjanjian itu (yang ditentukan sedemikian) pada suatu masa lebih awal yang tertentu, mempunyai obligasi untuk membayar amaun itu; dan
(ii) akan, jika nilai atau harga perjanjian itu (sebagaimana yang ditentukan sedemikian) pada suatu masa hadapan yang tertentu adalah lebih, sebanyak suatu amaun yang tertentu, daripada nilai atau harga perjanjian itu sebagaimana (yang ditentukan sedemikian) pada suatu masa lebih awal yang tertentu, berhak untuk menerima amaun itu; atau
(c) dalam apa-apa hal lain, mempunyai apa-apa erti sebagaimana yang ditetapkan;
“kedudukan pendek”—
(a) berhubung dengan suatu perjanjian hantar serah layak, atau berhubung dengan suatu kontrak niaga hadapan yang merupakan suatu perjanjian hantar serah layak, ertinya kedudukan seseorang yang, disebabkan oleh perjanjian itu, mempunyai obligasi untuk membuat penghantarserahan mengikut perjanjian itu;
(b) berhubung dengan sesuatu kontrak niaga hadapan yang merupakan suatu perjanjian pelarasan, ertinya kedudukan seseorang yang, disebabkan oleh perjanjian itu—
(i) akan, jika nilai atau harga perjanjian itu (yang ditentukan mengikut perjanjian itu) pada suatu masa hadapan yang tertentu adalah lebih, sebanyak suatu amaun yang tertentu, daripada nilai atau harga perjanjian itu (sebagaimana yang ditentukan sedemikian) pada suatu masa lebih awal yang tertentu, mempunyai obligasi untuk membayar amaun itu; dan
(ii) akan, jika nilai atau harga perjanjian itu (yang ditentukan sedemikian) pada suatu masa hadapan sebagaimana yang tertentu adalah kurang sebanyak suatu amaun yang tertentu daripada nilai atau harga perjanjian itu (sebagaimana yang ditentukan sedemikian) pada suatu masa lebih awal yang tertentu, berhak untuk menerima amaun itu; atau
(c) dalam apa-apa hal lain, mempunyai apa-apa erti sebagaimana yang ditetapkan;
“kehendak penyenaraian”, berhubung dengan suatu pertubuhan perbadanan yang menubuhkan atau mengendalikan, atau bercadang untuk menubuhkan atau mengendalikan, suatu pasaran saham suatu bursa saham, ertinya kaedah-kaedah yang mengawal atau yang berhubungan dengan—
(a) penerimaan masuk dalam senarai rasmi mana-mana pertubuhan perbadanan, kerajaan, badan tidak diperbadankan atau mana-mana orang lain bagi maksud sebut harga dalam pasaran saham, sekuriti yang diterbitkan atau diadakan oleh suatu pertubuhan perbadanan, kerajaan, badan tidak diperbadankan atau mana-mana orang lain atau pengeluaran daripada senarai rasmi itu dan bagi maksud lain; atau
(b) aktiviti atau penjalanan mana-mana pertubuhan perbadanan, kerajaan, badan tidak diperbadankan dan mana-mana orang lain yang diterima masuk ke dalam senarai itu,
sama ada kaedah-kaedah itu—
(A) dibuat oleh pertubuhan perbadanan itu atau terkandung dalam mana-mana dokumen konstituen pertubuhan perbadanan itu; atau
(B) dibuat oleh seorang lain dan diterima pakai oleh pertubuhan perbadanan itu;
“kelab rekreasi tidak tersenarai” ertinya suatu perbadanan yang memberikan hak kepada pemegang syer atau debenturnya untuk menggunakan atau menikmati apa-apa kemudahan rekreasi, percutian atau kemudahan lain yang berkaitan dan yang syer atau debenturnya tidak tersenarai atau dicadangkan untuk disenaraikan bagi sebut harga di mana-mana pasaran saham suatu bursa saham;
“kemudahan penjelasan” ertinya—
(a) suatu kemudahan untuk penjelasan atau penyelesaian bagi—
(i) transaksi sekuriti yang didagangkan di bursa saham; atau
(ii) kontrak niaga hadapan yang didagangkan di pasaran niaga hadapan;
(b) suatu kemudahan bagi jaminan penyelesaian transaksi yang disebut dalam perenggan (a); atau
(c) apa-apa kemudahan penjelasan atau penyelesaian atau kemudahan kelas penjelasan atau penyelesaian lain sebagaimana yang dibenarkan oleh Suruhanjaya dengan kelulusan Menteri;
“ketua eksekutif”, berhubung dengan suatu perbadanan, ertinya pegawai eksekutif utama perbadanan itu pada masa ini, dengan apa jua nama yang disebut, dan sama ada dia seorang pengarah atau tidak;
“klien”, berhubung dengan pemegang Lesen Perkhidmatan Pasaran Modal, ertinya—
(a) seseorang yang bagi pihaknya pemegang menjalankan atau akan menjalankan mana-mana aktiviti terkawal; atau
(b) mana-mana orang lain yang dengan pemegang, sebagai prinsipal, membuat atau akan membuat transaksi—
(i) bagi maksud perniagaan sekuriti; atau
(ii) bagi maksud perdagangan kontrak niaga hadapan,
tetapi tidak termasuk mana-mana orang atau kelas orang sebagaimana yang ditetapkan;
“kontrak niaga hadapan” ertinya—
(a) suatu perjanjian yang merupakan, atau telah pada bila-bila masa menjadi, suatu perjanjian hantar serah layak atau perjanjian pelarasan;
(b) suatu opsyen niaga hadapan;
(c) suatu opsyen dagangan bursa layak; atau
(d) mana-mana perjanjian lain, atau mana-mana perjanjian lain dalam suatu kelas perjanjian, yang ditetapkan sebagai kontrak niaga hadapan di bawah seksyen 5,
tetapi tidak termasuk suatu perjanjian—
(A) yang merupakan—
(i) swap mata wang;
(ii) swap kadar bunga;
(iii) kontrak kadar pertukaran mata wang hadapan; atau
(iv) kontrak kadar bunga hadapan,
yang dibenarkan oleh Bank Negara dan yang suatu institusi berlesen adalah suatu pihak;
(B) yang, apabila dibuat, adalah dalam suatu kelas perjanjian yang ditetapkan sebagai bukan kontrak niaga hadapan; atau
(C) yang ditetapkan sebagai suatu perjanjian yang tidak boleh didagangkan di pasaran niaga hadapan;
“laporan niaga hadapan” ertinya suatu analisis atau laporan yang mengandungi syor mengenai perdagangan dalam kontrak niaga hadapan;
“lembaga”, berhubung dengan sesuatu perbadanan, ertinya lembaga pengarah atau pihak berkuasa pentadbiran lain perbadanan itu;
“lesen” ertinya Lesen Perkhidmatan Pasaran Modal atau Lesen Wakil Perkhidmatan Pasaran Modal yang diberikan atau dibaharui di bawah seksyen 61;
“Lesen Perkhidmatan Pasaran Modal” ertinya lesen yang diberikan atau dibaharui di bawah seksyen 61;
“Lesen Wakil Perkhidmatan Pasaran Modal” ertinya lesen yang diberikan atau dibaharui di bawah seksyen 61;
“masa yang berkaitan”, berhubung dengan sesuatu perjanjian hantar serah layak, ertinya masa—
(a) apabila perjanjian yang berkenaan dibuat; atau
(b) jika perjanjian yang berkenaan bukan suatu perjanjian hantar serah pada masa ia dibuat, menjadi suatu perjanjian hantar serah;
“menasihati kewangan korporat” mempunyai erti yang sama sebagaimana dalam Bahagian 2 Jadual 2;
“menentukan”, jika tiada cara disebutkan, ertinya menentukan secara bertulis, dan kuasa untuk menentukan termasuklah kuasa untuk menentukan secara berlainan bagi orang, sekuriti, kontrak niaga hadapan atau transaksi yang berlainan, atau kelas, kategori atau perihalan orang, sekuriti, kontrak niaga hadapan atau transaksi yang berlainan;
“menerbitkan” ertinya—
(a) berhubung dengan sekuriti, mewujudkan atau menyebabkan diwujudkan sekuriti itu; dan
(b) berhubung dengan suatu notis, prospektus atau dokumen lain, mengedarkan atau menyebarkan notis, prospektus atau dokumen itu;
“mengurus kumpulan wang” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Bahagian 2 Jadual 2;
“Menteri” ertinya Menteri yang pada masa ini dipertanggungkan dengan tanggungjawab bagi kewangan;
“menutupkan”, berhubung dengan suatu kontrak niaga hadapan, ertinya menunaikan obligasi seseorang dalam kedudukan panjang atau kedudukan pendek di bawah suatu kontrak niaga hadapan dan hendaklah termasuk penunaian obligasi itu hasil pemadanan kontrak niaga hadapan itu dengan kontrak niaga hadapan yang sama jenis yang orang itu dianggap telah mengambil kedudukan pendek yang boleh mengofset atau kedudukan panjang yang boleh mengofset, mengikut mana-mana yang berkenaan;
“merancang kewangan” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Bahagian 2 Jadual 2;
“nasihat pelaburan” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Bahagian 2 Jadual 2;
“nilai”, berhubung dengan sesuatu aset, termasuklah amaun;
“nota kontrak” ertinya dokumen yang dikeluarkan oleh pemegang Lesen Perkhidmatan Pasaran Modal sebagaimana yang ditetapkan oleh Menteri di bawah seksyen 90;
“opsyen dagangan bursa layak” ertinya suatu kontrak yang dibuat di pasaran niaga hadapan suatu bursa niaga hadapan yang suatu pihak memperoleh suatu opsyen atau hak daripada suatu
pihak yang lain, yang boleh dijalankan pada atau sebelum masa yang dinyatakan—
(a) untuk membeli daripada, atau untuk menjual kepada, pihak lain itu suatu kuantiti yang dinyatakan dalam surat cara yang dinamakan pada harga yang dinyatakan dalam, atau yang hendaklah ditentukan mengikut, kontrak itu; atau
(b) yang hendaklah dibayar oleh pihak lain itu, pada masa opsyen atau hak itu dijalankan, suatu amaun wang yang hendaklah ditentukan dengan merujuk kepada keadaan hal ehwal berhubung dengan turun naik nilai atau harga suatu surat cara atau harta lain, atau pada paras berangka sesuatu indeks, kadar bunga atau faktor lain;
“opsyen niaga hadapan” ertinya suatu opsyen atau hak untuk mengambil, pada harga atau nilai yang dinyatakan dan dalam tempoh yang dinyatakan, suatu kedudukan panjang atau kedudukan pendek, berhubung dengan suatu kontrak niaga hadapan;
“orang berdaftar” ertinya orang yang didaftarkan di bawah seksyen 76;
“orang berlesen” ertinya seseorang yang memegang Lesen Perkhidmatan Pasaran Modal dan termasuklah seseorang yang memegang Lesen Wakil Perkhidmatan Pasaran Modal;
“orang bersekutu” hendaklah ditafsirkan sebagaimana yang diperuntukkan dalam seksyen 3;
“orang ditentukan” ertinya seseorang atau kelas orang yang ditentukan dalam Jadual 3;
“organisasi pengawalseliaan sendiri” ertinya sesebuah organisasi yang diiktiraf oleh Suruhanjaya menurut seksyen 323;
“organisasi peserta” ertinya mana-mana orang yang menjalankan urusan berniaga sekuriti dan diiktiraf sebagai suatu organisasi peserta oleh kaedah-kaedah bursa saham;
“pasaran niaga hadapan” ertinya suatu pasaran atau tempat lain di mana, atau suatu kemudahan yang melaluinya, kontrak niaga hadapan lazimnya didagangkan;
“pasaran niaga hadapan terkecuali” ertinya pasaran niaga hadapan yang diisytiharkan sebagai pasaran niaga hadapan terkecuali di bawah perenggan 7(3)(a);
“pasaran saham” ertinya suatu pasaran atau tempat lain di mana, atau suatu kemudahan yang melaluinya—
(a) tawaran untuk menjual, membeli atau membuat pertukaran sekuriti lazimnya dibuat atau disetuju terima;
(b) tawaran atau pelawaan yang bermaksud, atau semunasabahnya dijangka, menyebabkan, sama ada secara langsung atau tidak langsung, dalam membuat atau menyetuju terima tawaran untuk menjual, membeli atau membuat pertukaran sekuriti lazimnya dibuat; atau
(c) maklumat mengenai harga atau balasan, yang baginya, orang tertentu, atau kelas orang tertentu, bercadang, atau boleh dengan munasabahnya dijangkakan akan menjual, membeli atau membuat pertukaran sekuriti lazimnya disediakan;
“pasaran saham terkecuali” ertinya pasaran saham yang diisytiharkan sebagai pasaran saham terkecuali di bawah perenggan 7(3)(a);
“pegawai”, berhubung dengan—
(a) Suruhanjaya, mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Akta Suruhanjaya Sekuriti 1993 [Akta 498];
(b) suatu perbadanan, termasuklah—
(i) mana-mana pengarah, setiausaha atau pekerja perbadanan itu;
(ii) seorang penerima dan pengurus, yang dilantik di bawah kuasa yang terkandung dalam mana-mana surat cara, mana-mana bahagian pengusahaan atau harta perbadanan; dan
(iii) mana-mana pelikuidasi suatu perbadanan yang dilantik dalam penggulungan sukarela,
tetapi tidak termasuk—
(A) mana-mana penerima yang bukannya seorang pengurus;
(B) mana-mana penerima dan pengurus yang dilantik oleh mahkamah; atau
(C) mana-mana pelikuidasi yang dilantik oleh mahkamah atau oleh pemiutang;
“pelaburan ditetapkan” ertinya suatu kepentingan sebagaimana yang ditakrifkan di bawah subseksyen 84(1) Akta Syarikat 1965 yang telah dikecualikan di bawah seksyen 96 Akta Syarikat 1965 dan yang berkenaan dengannya Menteri telah membuat suatu penetapan di bawah seksyen 5;
“pemegang unit” ertinya pemegang unit suatu skim unit amanah atau skim pelaburan ditetapkan, mengikut mana-mana yang berkenaan;
“peminjam”, berhubung dengan suatu debentur, ertinya perbadanan yang atau yang akan bertanggungan untuk membayar balik wang di bawah debentur itu;
“Pendaftar” ertinya Pendaftar Syarikat di bawah Akta Syarikat 1965 dan termasuklah mana-mana Pendaftar Wilayah, Timbalan Pendaftar atau Penolong Pendaftar Syarikat;
“penerbit” ertinya—
(a) dalam hal suatu syer atau debentur, suatu perbadanan yang syer atau debenturnya diterbitkan, ditawarkan bagi langganan atau pembelian atau yang berkenaan dengannya suatu pelawaan untuk melanggan atau membeli dibuat;
(b) dalam hal unit suatu skim unit amanah atau skim pelaburan ditetapkan, syarikat pengurusan; dan
(c) dalam hal mana-mana sekuriti lain, orang yang menyediakan, menerbitkan, menawarkan bagi langganan atau pembelian, atau membuat pelawaan untuk melanggan atau membeli, sekuriti itu;
“pengarah” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Akta Syarikat 1965, termasuklah rujukan kepada—
(a) seseorang yang menduduki tempat atau mengambil peranan dalam posisi sebagai pengarah suatu perbadanan, dengan apa jua nama yang disebut dan sama ada dilantik secara sah atau tidak untuk menduduki tempat, atau bertanggungjawab untuk bertindak dalam posisi itu;
(b) seseorang yang petunjuk atau arahannya, pengarah suatu perbadanan pada kebiasaannya bertindak;
(c) seorang pengarah silih ganti atau gantian; atau
(d) dalam kes perbadanan ditubuhkan atau diperbadankan atau wujud di luar Malaysia—
(i) anggota lembaga pengarah perbadanan atau badan yang mentadbir;
(ii) seseorang yang menduduki tempat atau bertindak dalam kedudukan sebagai anggota lembaga perbadanan itu, dengan apa jua nama yang disebut dan sama ada dilantik secara sah atau tidak untuk menduduki tempat, atau telah diberi kuasa untuk bertindak dalam kedudukan itu; atau
(iii) seseorang yang petunjuk atau arahannya, anggota lembaga perbadanan tersebut pada kebiasaannya bertindak;
“pengarah berkepentingan awam”, berhubung dengan suatu bursa saham, bursa niaga hadapan atau syarikat pemegangan bursa, ertinya orang yang dilantik oleh Menteri di bawah seksyen 10;
“Pengerusi” ertinya Pengerusi Suruhanjaya yang dilantik di bawah perenggan 4(1)(a) Akta Suruhanjaya Sekuriti 1993 ;
“pengurusan kumpulan wang” mempunyai erti yang sama sebagaimana dalam Bahagian 2 Jadual 2;
“penjamin”, berhubung dengan sesuatu debentur, ertinya seseorang yang menjamin atau telah bersetuju untuk menjamin pembayaran balik apa-apa wang yang dicagar atau kena dibayar di bawah debentur itu;
“penyelesaian”, berhubung dengan suatu kontrak pasaran, ertinya pelepasan hak dan liabiliti pihak-pihak kepada kontrak pasaran itu sama ada melalui pelaksanaan, kompromi atau selainnya; dan termasuklah penyelesaian pada sebahagiannya yang dilakukan mengikut kaedah-kaedah suatu pusat penjelasan diluluskan;
“perancangan kewangan” mempunyai erti yang sama sebagaimana dalam Bahagian 2 Jadual 2;
“perbadanan” ertinya mana-mana pertubuhan perbadanan yang ditubuhkan atau diperbadankan atau wujud di dalam atau di luar Malaysia dan termasuklah mana-mana syarikat asing tetapi tidak termasuk—
(a) mana-mana pertubuhan perbadanan yang diperbadankan di dalam Malaysia dan, melalui notis oleh Menteri yang dipertanggungkan dengan tanggungjawab bagi syarikat yang disiarkan dalam Warta, diisytiharkan menjadi pihak berkuasa awam atau perantaraan atau agensi Kerajaan Malaysia atau mana-mana Negeri atau menjadi pertubuhan perbadanan yang tidak diperbadankan bagi maksud komersial;
(b) mana-mana perbadanan seorang;
(c) mana-mana pertubuhan yang didaftarkan di bawah manamana undang-undang bertulis yang berhubungan dengan pertubuhan koperasi; atau
(d) mana-mana kesatuan sekerja yang didaftarkan di bawah mana-mana undang-undang bertulis sebagai kesatuan sekerja;
“perbadanan tersenarai” ertinya suatu perbadananan yang sekuriti atau mana-mana kelas sekuritinya telah diterima masuk untuk disebut di pasaran saham sesuatu bursa saham;
“perbadanan yang berhubungan”, berhubung dengan sesuatu perbadanan, ertinya sesuatu perbadanan yang berhubungan dengan perbadanan yang pertama disebut menurut seksyen 6 Akta Syarikat 1965;
“perjanjian hantar serah layak” ertinya suatu perjanjian yang merupakan satu daripada dua atau lebih perjanjian yang diseragamkan yang kesannya seseorang dikenakan obligasi untuk membuat atau menerima penghantarserahan sesuatu instrumen yang tertentu pada suatu masa hadapan yang tertentu dalam kuantiti yang tertentu—
(a) bagi harga yang tertentu; atau
(b) bagi harga yang hendak dihitung mengikut cara yang tertentu, sama ada atau tidak—
(i) hal perkara perjanjian itu wujud; atau
(ii) perjanjian itu boleh diubah atau dilepaskan sebelum masa hadapan itu, dan yang berkenaan dengannya didapati berkemungkinan pada masa yang berkaitan itu, setelah mengambil kira semua hal keadaan yang berkaitan, bahawa—
(A) obligasi orang dalam kedudukan pendek untuk membuat penghantarserahan akan tertunai kecuali dengan orang itu membuat penghantarserahan itu;
(B) obligasi orang dalam kedudukan panjang untuk menerima penghantarserahan akan tertunai kecuali dengan orang itu menerima penghantarserahan itu; atau
(C) orang dalam kedudukan pendek atau kedudukan panjang akan mengambil kedudukan panjang yang mengofset atau kedudukan pendek yang mengofset, mengikut mana-mana yang berkenaan, di bawah perjanjian lain yang sama jenis;
“perjanjian pelarasan” ertinya satu daripada dua atau lebih perjanjian yang diseragamkan yang kesannya—
(a) seseorang yang tertentu hendaklah sama ada dikenakan obligasi untuk membayar, atau mempunyai hak untuk menerima, suatu amaun wang bergantung pada keadaan hal ehwal yang sedia ada pada suatu masa hadapan yang tertentu termasuk, tanpa menjejaskan keluasan makna yang terdahulu, suatu keadaan hal ehwal yang berhubungan dengan turun naik nilai atau harga sesuatu instrumen atau harta lain, atau pada paras berangka sesuatu indeks, kadar bunga atau faktor lain; dan
(b) amaun wang itu hendaklah dihitung mengikut cara tertentu dengan merujuk kepada keadaan hal ehwal itu,
sama ada atau tidak perjanjian itu boleh diubah atau dilepaskan sebelum masa hadapan itu;
“perkhidmatan maklumat” ertinya—
(a) perkhidmatan penyiaran;
(b) perkhidmatan videoteks atau teleteks interaktif atau penyiaran atau perkhidmatan lain yang seumpamanya;
(c) perkhidmatan pangkalan data dalam talian atau perkhidmatan lain yang seumpamanya; atau
(d) mana-mana perkhidmatan lain sebagaimana yang ditetapkan oleh Suruhanjaya,
tetapi tidak termasuk kemudahan penentuan harga bon;
“perlembagaan”, berhubung dengan sesuatu syarikat, ertinya memorandum syarikat dan perkara persatuan syarikat itu;
“peserta” ertinya—
(a) seseorang yang boleh menyertai satu atau lebih perkhidmatan yang disediakan oleh bursa saham atau bursa niaga hadapan; atau
(b) seseorang yang, di bawah kaedah-kaedah suatu pusat penjelasan diluluskan, boleh menyertai satu atau lebih perkhidmatan yang disediakan oleh pusat penjelasan diluluskan;
“peserta depositori” ertinya seseorang yang baginya peruntukan seksyen 9 Akta Perindustrian Sekuriti (Depositori Pusat) 1991 terpakai;
“pihak”, berhubung dengan perjanjian yang dicadangkan atau dilepaskan, ertinya seseorang yang akan menjadi pihak kepada perjanjian itu jika perjanjian itu berkuat kuasa;
“premis” ertinya mana-mana tempat (sama ada tertutup atau dibina atasnya atau tidak) dan khususnya, termasuklah—
(a) suatu bangunan, pesawat udara, kenderaan atau vesel;
(b) apa-apa binaan, sama ada dilekapkan atau boleh alih; dan
(c) sebahagian daripada premis (termasuk sebahagian daripada premis daripada jenis yang disebut dalam perenggan (a) atau (b));
“pusat penjelasan” ertinya seseorang yang aktiviti atau matlamatnya termasuklah menyediakan kemudahan penjelasan;
“pusat penjelasan diluluskan” ertinya suatu pusat penjelasan yang diluluskan di bawah seksyen 38;
“rekod” termasuklah maklumat yang disimpan atau dirakamkan dengan cara menggunakan komputer, elektronik atau perantara digital atau apa-apa cara lain untuk merekod atau menyimpan;
“rekod perakaunan”, berhubung dengan sesuatu perbadanan, termasuklah invois, resit, perintah bagi pembayaran wang, bil pertukaran, cek, nota janji hutang, baucar dan dokumen kemasukan utama lain dan juga termasuklah apa-apa kertas kerja dan dokumen lain yang perlu untuk menerangkan kaedah dan pengiraan yang sesuatu akaun disediakan dan tidak kira walau bagaimana jua pun disusun, direkodkan atau disimpan;
“sekuriti” ertinya—
(a) debentur, saham atau bon yang diterbitkan atau dicadangkan untuk diterbitkan oleh mana-mana kerajaan;
(b) syer dalam atau debentur, sesuatu pertubuhan perbadanan atau pertubuhan yang tidak diperbadankan; atau
(c) unit amanah atau pelaburan ditetapkan,
dan termasuklah apa-apa hak, opsyen atau kepentingan yang berkenaan dengannya, tetapi tidak termasuk kontrak niaga hadapan;
“senarai rasmi”, berhubung dengan pasaran saham suatu bursa saham, ertinya senarai yang menyatakan semua sekuriti yang telah diterima masuk bagi sebut harga dalam pasaran saham bursa saham itu;
“skim pelaburan ditetapkan” ertinya suatu pengusahaan, skim, perusahaan, kontrak atau perkiraan berhubung dengan suatu pelaburan ditetapkan;
“skim unit amanah” ertinya apa-apa perkiraan yang dibuat bagi maksud, atau yang mempunyai kesan, menyediakan kemudahan bagi penyertaan orang sebagai benefisiari di bawah suatu amanah dalam keuntungan atau pendapatan yang berbangkit daripada pemerolehan, pemegangan, pengurusan atau pelupusan—
(a) sekuriti;
(b) kontrak niaga hadapan; atau
(c) apa-apa harta lain;
“Suruhanjaya” ertinya Suruhanjaya Sekuriti yang ditubuhkan di bawah Akta Suruhanjaya Sekuriti 1993;
“syarikat” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Akta Syarikat 1965;
“syarikat pemegangan” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam seksyen 5 dan seksyen 5A Akta Syarikat 1965;
“syarikat pemegangan bursa” ertinya suatu pertubuhan perbadanan yang merupakan syarikat pemegangan mana-mana pertubuhan perbadanan yang diluluskan sebagai bursa saham, bursa niaga hadapan, depositori pusat atau yang diluluskan sebagai pusat penjelasan dan yang telah diluluskan sebagai suatu syarikat pemegangan bursa di bawah seksyen 15;
“syarikat pengurusan” ertinya suatu syarikat yang melaluinya atau yang bagi pihaknya suatu unit skim unit amanah atau skim pelaburan ditetapkan—
(a) telah atau dicadangkan untuk diterbitkan atau ditawarkan bagi langganan atau pembelian; atau
(b) yang berkenaan dengannya suatu pelawaan untuk melanggan atau membeli telah dibuat,
dan termasuklah mana-mana orang yang pada masa ini menjalankan fungsi syarikat pengurusan itu;
“syer mengundi” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam seksyen 4 Akta Syarikat 1965;
“Timbalan Pengerusi Eksekutif” ertinya Timbalan Pengerusi Eksekutif yang dilantik di bawah perenggan 4(1)(aa) Akta Suruhanjaya Sekuriti 1993;
“undang-undang sekuriti” mempunyai erti yang diberikan kepadanya dalam Akta Suruhanjaya Sekuriti 1993;
“unit”, berhubung dengan suatu skim unit amanah atau skim pelaburan ditetapkan, ertinya apa-apa hak atau kepentingan dalamnya tidak kira dengan apa jua nama disebut dan termasuklah apa-apa subunit skim unit amanah atau skim pelaburan ditetapkan itu;
“wakil” ertinya seseorang, dengan apa jua nama yang disebut, dalam pekerjaan langsung, atau bertindak bagi, atau melalui perkiraan dengan, seseorang yang menjalankan perniagaan dalam mana-mana aktiviti terkawal, yang menjalankan bagi orang itu manamana aktiviti terkawal itu (selain kerja yang pada kebiasaannya dilaksanakan oleh akauntan, kerani atau juruwang), sama ada atau tidak dia diberikan ganjaran, dan sama ada ganjarannya, jika ada, adalah dalam bentuk gaji, upah, komisen atau selainnya.
(2) Apa-apa sebutan dalam Akta ini mengenai “Akta ini” atau “undang-undang sekuriti” hendaklah, melainkan jika dinyatakan selainnya dengan nyata, termasuklah sebutan mengenai apa-apa peraturan-peraturan, kaedah-kaedah, perintah, pemberitahuan atau perundangan subsidiari lain yang dibuat di bawah Akta ini atau mana-mana undang-undang sekuriti, mengikut mana-mana yang berkenaan.
Source: Laws of Malaysia, Attorney General's Chambers of Malaysia (lom.agc.gov.my). Not a copy of the Gazette printed by the Government Printer (Interpretation Acts 1948 and 1967, s 61).
