證券交易法 第 114 條（第五三條之準用於董、監事與經理人）

把第 53 條的消極資格清單準用到會員制交易所的董事、監事、經理人，並規定違反者當然解任。

資格事由成立的瞬間職務自動失效，不需要董事會決議或主管機關公文，與需要有人作成決定的免職不同。

特定證券犯罪判刑確定、受破產宣告未復權、曾任破產法人負責人未滿三年、被主管機關解除金融機構職務未滿五年、票據拒絕往來未期滿等。

把第 53 條原本對證券商負責人的規定，比照適用到性質相同的交易所董監事經理人身上。

調閱刑事判決、破產裁定、解職處分與票據紀錄，逐款比對第 53 條的射程與起算點。

確認事由成立時點，向交易所與主管機關主張其自該時點起當然解任，其後決策有瑕疵。

須提民事確認之訴主張委任或僱傭關係存在，但訴訟期間不得行使職務。

定期核查高層消極資格狀態，疏於核查導致損害時法遵部門本身也可能有責任。

當然解任事由成立自動生效不需開會；免職需有權機關作成決定，決定前仍在位。

證交法第 53 條清單比公司法第 30 條更嚴、項目更多，因交易所是市場裁判與場地提供者，信賴要求更高。